聯發科明法說　美系外資看好長線展望喊買、目標價1588元 https://finance.ettoday.net/news/2787401 記者高兆麟／綜合報導 IC設計大廠聯發科(2454)法說會前夕，美系外資釋出最新報告，認為儘管短線有雜音，但長 線仍看好聯發科受惠AI需求及高階晶片市佔率提升，因此維持加碼評級，目標價維持1588元 。 美系外資報告指出，由於中國手機市場需求降溫，預期聯發科第三季營收將落在持平至季增 5%，毛利率則維持在47%，營益率可能降至16.9%。 [廣告]請繼續往下閱讀... 不過，美系外資也表示，看好聯發科天璣9300打入三星高階平板電腦，且首款採用台積電3 奈米製程的天璣9400晶片也在拉貨，並預期於今年9月或10月推出，其平均單價較上一代增 加約15%、有望達140美元，另外，中國手機品牌榮耀也將成為新客戶，因此預期聯發科高階 晶片市佔率將持續提升。 美系外資認為，聯發科短線雖然有雜音，但是長線來看，聯發科有AI題材和高階晶片市占率 持續提升，看好明年AI晶片成長機會包含智慧型手機、AI PC、雲端AI客製化晶片(ASIC)等 ，因此維持加碼評等，目標價1588元也維持不變。 毛利率47%，營益率恐降至16.9%，主因是中國手機市場需求降溫所致。不過從長期來看，美 系外資仍看好聯發科，展望明年，AI晶片將是聯發科成長主力，包括手機、電腦到雲端AI客 製化晶片等多元應用，加上高階晶片市占可望續揚，美系外資給予加碼評等，目標價新台幣 1588元。 心得/評論： 繼GG之後，明天又一家重量級公司法說要開，不過如果有注意到，這幾天已經開過法說的公 司，都有提到下半年安卓(中國)手機會不好，主要客戶不在美系(蘋概)而是做陸廠生意的小 心了 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 101.12.151.46 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1722345744.A.E8C.html 推 Kroner : 魚油推薦 07/30 21:23※ 編輯: cl3bp6 (101.12.151.46 臺灣), 07/30/2024 21:26:40 推 Chricey : 馬卡功效 07/30 21:33推 Kroner : 葉黃素 07/30 21:43推 Chricey : 葉黃素 07/30 22:43